Financiamiento legal - Legal financing
Financiación legal (también conocida como la financiación de litigio , la financiación profesional , solución de financiación , financiación de terceros , financiación litigios de terceros ( FPLT ), financiación legal , préstamos pleito y, en Inglaterra y Gales, la financiación de litigios ) es el mecanismo o proceso a través qué litigantes (e incluso bufetes de abogados ) pueden financiar su litigio u otros costos legales a través de una empresa de financiación externa.
Al igual que los fondos de defensa legal , las compañías de financiamiento legal proporcionan dinero para demandas, pero las personas que no cuentan con recursos financieros sólidos las utilizan con mayor frecuencia. Además, es más probable que los demandantes utilicen la financiación legal, mientras que es más probable que los acusados utilicen los fondos de defensa legal. El dinero obtenido de las empresas de financiación legal se puede utilizar para cualquier propósito, ya sea para litigios o para asuntos personales. Por otro lado, el dinero obtenido a través de los fondos de defensa legal se utiliza únicamente para financiar litigios y costas legales.
Las compañías de financiamiento legal brindan un anticipo en efectivo sin recurso a los litigantes a cambio de una participación porcentual del fallo o acuerdo . A pesar de alguna similitud superficial con un préstamo sin garantía con un prestamista tradicional, el financiamiento legal funciona de manera diferente a un préstamo . La financiación de litigios generalmente no se considera un préstamo , sino más bien una forma de compra de activos o capital de riesgo . Los anticipos de financiamiento legal no son deuda y no se informan a las agencias de crédito, por lo que las calificaciones crediticias de un litigante no se verán afectadas por el hecho de que un litigante obtenga un anticipo de financiamiento legal.
Las empresas de financiación legal normalmente proporcionan dinero en forma de pago de una suma global y, por lo general, no se establece una cuenta específica para el litigante. Si el caso procede a juicio y el litigante pierde, la empresa de financiación de terceros no recibe nada y pierde el dinero que ha invertido en el caso. En otras palabras, si el litigante pierde, no tiene que devolver el dinero . Además, los litigantes generalmente no tienen que pagar cuotas mensuales después de obtener financiamiento legal. En cambio, no se realizan pagos de ningún tipo hasta que el caso se resuelva o se obtenga una sentencia, lo que podría ocurrir meses o años después de que se reciba la financiación legal. En consecuencia, para calificar para el financiamiento con una compañía de financiamiento legal, el caso de un litigante debe tener el mérito suficiente para que la compañía considere que su inversión en el caso vale la pena el riesgo.
En los litigios de agravios , el financiamiento legal se busca comúnmente en casos de lesiones personales , pero también se puede buscar para disputas comerciales, casos de derechos civiles y casos de compensación laboral .
Historia
Si bien la financiación de litigios de terceros no es un concepto nuevo, es relativamente nuevo en los Estados Unidos y tiene sus raíces en los antiguos principios ingleses de champerty y mantenimiento. Algunos estados de EE. UU. Todavía prohíben o limitan materialmente el champerty y otros lo permiten con algunas restricciones.
Hay poca asistencia financiera disponible de fuentes tradicionales para ayudar a los demandantes lesionados a cubrir el costo del litigio o pagar sus gastos personales mientras el caso permanece pendiente. Los demandantes pueden recurrir a tarjetas de crédito y préstamos personales para cubrir los honorarios del litigio, los honorarios de los abogados, las presentaciones judiciales, las finanzas personales y el déficit de gastos de subsistencia mientras esperan que se resuelva el litigio. La obligación de pagar esa deuda no se ve afectada por el resultado de la demanda del demandante.
En muchas jurisdicciones, y en todo Estados Unidos, las reglas de ética de los abogados le impiden a un abogado adelantar dinero en forma de préstamos a sus clientes.
La introducción del financiamiento legal proporciona a los demandantes calificados un medio para pagar el costo del litigio y sus gastos personales, sin tener que recurrir a los préstamos tradicionales.
Calificación para financiamiento de litigios
Las empresas de financiación legal no brindan asesoramiento legal a los solicitantes ni brindan referencias a abogados . Por lo tanto, para calificar para el financiamiento legal, un demandante debe haber contratado ya a un abogado. Para solicitar financiamiento legal, el demandante debe completar un formulario de solicitud y proporcionar los documentos de respaldo.
Como las compañías de financiamiento legal solo recuperan su inversión si el demandante recupera dinero de la demanda financiada, los méritos del caso del demandante deben ser sólidos, lo que significa que el demandante tiene un fuerte argumento de que el demandado es responsable de los daños reclamados en la demanda. El demandado en el caso (la persona o empresa demandada) también debe tener la capacidad de pagar una sentencia, ya sea en virtud de su propia solidez financiera o mediante la cobertura de un seguro. El abogado de la parte perjudicada también debe estar de acuerdo con el financiamiento legal y generalmente debe firmar un acuerdo que consienta el financiamiento legal.
Los factores adicionales de calificación o aprobación pueden incluir la cantidad total de daños solicitados, un margen de recuperación potencial suficiente para justificar la inversión , los antecedentes del solicitante y las leyes del lugar de residencia del solicitante. Algunas compañías de financiamiento legal limitan su inversión a tipos específicos de demandas, como una demanda por lesiones personales o un litigio comercial.
La Financiación de Litigios de Terceros ha sido analizada y formalizada con el fin de calcular el valor mínimo de una reclamación adecuada para el acuerdo de financiación.
Beneficios
Las demandas son costosas y pueden progresar lentamente, durante un período de muchos meses o años. Durante ese tiempo, muchos demandantes pueden sentir una presión financiera considerable y pueden necesitar dinero para pagar los costos del litigio, así como los costos de mantenerse a sí mismos. Cuando se obtiene durante el curso de un litigio por agravio , el financiamiento legal puede ayudar a un demandante que tiene necesidades inmediatas, como atención médica, y no puede permitirse esperar hasta que concluya el litigio para obtener dinero. Un demandante gravemente lesionado puede tener gastos personales importantes debido a la discapacidad o la pérdida de ingresos y puede enfrentar una deuda personal y médica significativa y , como resultado, puede sentir una presión considerable para llegar a un acuerdo anticipado. Un acusado puede reconocer la necesidad financiera del demandante y ofrecer un acuerdo bajo anticipando que el demandante no podrá permitirse continuar con el litigio.
La desesperada situación de los demandantes se refleja en un hallazgo de la Asociación Estadounidense de Finanzas Legales, un grupo industrial de empresas de financiamiento legal, de que más del 62% de los fondos proporcionados a los demandantes se utilizan para detener una ejecución hipotecaria o una acción de desalojo .
Tipos
El financiamiento de litigios tiene dos divisiones principales: financiamiento al consumidor, comúnmente conocido como financiamiento previo al acuerdo o anticipos del demandante, y financiamiento comercial. El financiamiento al consumidor generalmente consiste en pequeños anticipos entre $ 500 y $ 2000. Entre las destacadas empresas de financiación del consumo se incluyen LawCash, Oasis Financial y RD Legal Funding. El financiamiento comercial para que las empresas presenten demandas legales generalmente se dedica al pago de honorarios de abogados y costos de litigio.
La financiación de litigios también puede venir en forma de crowdfunding, en cuyo caso cientos o decenas de miles de personas pueden ayudar a pagar una disputa legal, ya sea invirtiendo en un caso a cambio de parte de una tarifa contingente u ofreciendo donaciones para apoyar una derecho legal en el que creen.
Criticas
Una preocupación sobre la financiación de los litigios es que resulta costosa para el demandante y puede restar una gran parte al eventual acuerdo o veredicto del demandante . Después de pagar los honorarios del abogado y el monto adeudado a la compañía de financiamiento legal, el demandante puede recibir poco o ningún dinero adicional más allá de cualquier monto recibido del anticipo.
Existe cierta preocupación de que, si se adopta ampliamente, la financiación de litigios podría prolongar los litigios y reducir la frecuencia de los acuerdos de las demandas civiles. Un estudio de demandas civiles publicado en el Journal of Empirical Legal Studies encontró que entre el 80% y el 92% de los casos se resuelven. El estudio encontró que la mayoría de los demandantes que decidieron rechazar una oferta de conciliación y proceder al juicio terminaron recuperando menos dinero que si hubieran aceptado la oferta de conciliación.
La industria del financiamiento legal ha sido criticada por los críticos por violaciones legales y éticas reales y potenciales. Por ejemplo, se ha descubierto que algunas empresas violan las leyes estatales de usura (leyes contra tasas de interés excesivamente altas), las leyes de champerty (leyes que prohíben a terceros promover una demanda por un interés en la recuperación) o que requieren la acción del abogado del solicitante que podría ser poco ético según las reglas estatales de conducta profesional.
Una de las principales críticas a la financiación de litigios es que su costo es desproporcionado al riesgo aceptado por las empresas de financiación de litigios. Dado que los prestamistas evalúan minuciosamente las reclamaciones antes de aceptar proporcionar financiamiento, tienen una probabilidad muy alta de recuperar sus honorarios al concluir el caso del demandante, y limitan aún más las pérdidas potenciales al proporcionar financiamiento en montos relativamente pequeños en comparación con los anticipados por el demandante. recuperación.
En junio de 2011, el Colegio de Abogados de la ciudad de Nueva York abordó algunas de las cuestiones éticas planteadas por el financiamiento de demandas en una opinión ética sobre el financiamiento legal sin recurso de terceros. Concluyó que con el debido cuidado un abogado podría ayudar a un cliente a obtener financiamiento legal, y que el financiamiento de litigios sin recurso “proporciona a algunos demandantes un medio valioso para pagar los costos de presentar una demanda legal, o incluso para mantener los gastos básicos de subsistencia hasta que se llegue a un acuerdo. o se obtiene juicio ". Muchos abogados aconsejan a sus clientes que busquen financiamiento legal solo como último recurso, cuando no hay otras formas de financiamiento disponibles.
En todo el mundo
Australia
La financiación de litigios comerciales se permitió en Australia a finales de la década de 1990, en paralelo con los acontecimientos en los EE. UU., Canadá y Asia .
Inglaterra y Gales
La financiación de litigios se ha permitido en Inglaterra y Gales desde 1967 (y en asuntos de insolvencia desde finales del siglo XIX). Sin embargo, los últimos años han visto su creciente aceptación como parte del panorama de los litigios.
La financiación de costas se puede dividir a grandes rasgos en 4 formas diferentes en el Reino Unido, acuerdos de honorarios condicionales , Daños acuerdos basados , cuotas fijas y de Terceros de financiación .
En 2005, en el caso Arkin contra Borchard Lines Ltd y otros , el Tribunal de Apelación inglés dejó en claro que la financiación de litigios es un método legítimo de financiación de litigios. En enero de 2010, se publicó el Capítulo 11 de la Revisión de Jackson de Costos de Litigios Civiles , que efectivamente brinda respaldo judicial a la financiación de litigios.
En noviembre de 2011, se lanzó un Código de conducta para financiadores de litigios , que establece los estándares de mejores prácticas y comportamiento para los financiadores de litigios en Inglaterra y Gales. El Código de Conducta brinda transparencia a los solicitantes y sus abogados. Requiere que los financiadores de litigios brinden respuestas satisfactorias a ciertas preguntas clave antes de entablar relaciones con los demandantes. Según el Código, los financiadores de litigios deben garantizar a los demandantes que, entre otras cosas, el financiador de litigios no intentará tomar el control del litigio, el financiador de litigios tiene el dinero para pagar los costos del litigio financiado y el litigio. El financiador no cancelará la financiación sin un acontecimiento adverso importante. El Código ha sido aprobado por Lord Justice Jackson y elogiado por el Presidente del Consejo de Justicia Civil , Lord Neuberger de Abbotsbury , el Presidente de la Corte Suprema.
El organismo regulador responsable de la financiación de litigios y de garantizar el cumplimiento del Código es la Asociación de Financiadores de Litigios (ALF). La Junta Directiva de ALF está compuesta por representantes de Therium Capital Management, Burford Capital, Calunius, Woodsford y Harbor Litigation Funding . Otros miembros de ALF incluyen Augusta Ventures y Balance Legal Capital, entre otros. Los miembros de ALF han adoptado el Código y se comprometen a cumplirlo en todo momento.
Rusia
No existe una legislación específica en Rusia que rija la financiación de litigios, sin embargo, no está prohibida por la ley rusa. En 2019, el presidente del Consejo de Jueces de la Federación de Rusia, Viktor Momotov, declaró que la inversión de terceros en litigios podría aumentar el acceso a los tribunales de las partes que de otro modo no podrían pagar el costo del litigio. En 2020, el Comité del Consejo de la Federación sobre Legislación Constitucional y Construcción del Estado discutió la necesidad de legislación o regulación para permitir el desarrollo de una industria de financiación de litigios.
Sudáfrica
El financiamiento de litigios generalmente no está regulado en Sudáfrica , pero parece que se ha convertido silenciosamente en parte del panorama legal sudafricano , obteniendo poca o ninguna resistencia frente a lo que solía describirse como acuerdos contra bonos mores champertous , que son, por definición, ilegal.
Un pactum de quota litis se define como "un acuerdo para compartir el producto de uno o más juicios" y es deber del tribunal determinar, de oficio, la legalidad de dicho acuerdo, ya que no puede prestar su asistencia a la ejecución de acuerdos y transacciones contrarios a la ley. Una distinción inicial entre un pactum de quota litis aceptable y objetable se formuló en Hugo & Möller NO v Transvaal Loan, Finance and Mortgage Co , 1894 (1) OR 336. El Tribunal sostuvo que un acuerdo justo para proporcionar los fondos necesarios para permitir una acción a seguir, en contraprestación por la cual la persona que presta el dinero va a recibir un interés sobre la propiedad que se busca recuperar, no debe ser considerada per se como contra bonos mores . El tribunal estaba preocupado por los posibles abusos de tales acuerdos, como su uso con fines de juegos de azar con casos de litigio.
Varios casos han proporcionado más pautas para estos acuerdos de financiación de litigios. En Hadleigh Private Hospital (Pty) Ltd t / a Rand Clinic v Soller & Manning Attorneys and Others 2001 (4) SA 360 (W), el Tribunal afirmó que un acuerdo para compartir el producto de una o más demandas no es necesariamente ilegal y de hecho, debe considerarse aceptable cuando un litigante no está en una posición financiera para financiar su litigio por completo. En otro caso, la Corte Suprema de Apelaciones de Sudáfrica sostuvo, en PriceWaterHouse Coopers Inc y otros contra National Potato Co-operative Ltd , 2004 (6) SA 66 (SCA), que "aunque el número de casos denunciados se referían a acuerdos champertous disminuido, los tribunales todavía se han adherido a la opinión de que, en general, son ilegales y que los litigios en virtud de dichos acuerdos no deben admitirse ". Sin embargo, la Corte Suprema buscó aclarar cualquier desacuerdo y tomó un camino diferente.
La Corte Suprema dictaminó que:
- Un acuerdo en virtud del cual un extraño a una demanda adelanta fondos a un litigante con la condición de que su remuneración, en caso de que el litigante gane la acción, sea parte del producto de la demanda no es contrario al orden público o nulo, y
- La existencia de tal acuerdo de asistencia no puede ser la base de una defensa en la acción. En junio de 2010, en una sentencia interlocutoria dictada en el mismo caso, el Tribunal Superior determinó que el financiador es, después de todo, copropietario del reclamo y, por lo tanto, debe unirse como parte del juicio. Por lo tanto, se puede dictar una orden de costas directamente en su contra en la medida en que la parte financiada no pueda apoyarlos incluso después de la terminación del acuerdo de financiación.
Estados Unidos
El financiamiento legal es un fenómeno bastante reciente en los Estados Unidos, que comenzó en 1997 o alrededor de esa fecha. El financiamiento de litigios está disponible en la mayoría de las jurisdicciones estadounidenses . La financiación de litigios se busca con mayor frecuencia en casos de lesiones personales , pero también se puede buscar para disputas comerciales, casos de derechos civiles y casos de compensación para trabajadores . La cantidad de dinero que recibe el demandante a través del financiamiento legal varía ampliamente, pero a menudo es de alrededor del 10 al 15 por ciento del valor esperado de la sentencia o el acuerdo de su demanda. Algunas empresas permiten que las personas soliciten financiación adicional en una fecha posterior. La cantidad de dinero disponible depende de las políticas de la empresa financiadora y de las características de la demanda del demandante.
Una división importante en la financiación de litigios se encuentra entre las empresas de financiación comercial y de consumo. Si bien el financiamiento al consumidor generalmente consiste en pequeños anticipos entre $ 500 y $ 2000 directamente para demandantes individuales, el financiamiento comercial para que las empresas presenten demandas legales generalmente se dedica al pago de los costos del litigio. Las mayores empresas de financiación legal en el espacio son comerciales, incluidas las empresas públicas.
Los financiadores de litigios generalmente evalúan los casos en función del mérito legal, el monto de los daños y la viabilidad financiera del acusado. Muchos donantes también se especializan en áreas específicas de litigio o tienen restricciones sobre el tamaño y la estructura del financiamiento.
La Asociación Estadounidense de Financiamiento Legal (ALFA) es una asociación comercial que representa a las empresas de financiamiento legal al consumidor. Los principales objetivos de ALFA son establecer estándares voluntarios para la industria del financiamiento legal y servir como enlace con el público, los funcionarios gubernamentales y los medios de comunicación. Si bien ALFA es una organización sin fines de lucro, la mayoría de las empresas de financiación legal son organizaciones con fines de lucro.